跨境電商蓬勃發(fā)展，海外倉潛力無限

跨境電商是分屬不同關(guān)境的交易主體，通過電子商務(wù)平臺達(dá)成交易，進(jìn)行電子支付結(jié)算，并通過跨境電商物流及異地倉儲送達(dá)商品，從而完成交易的一種國際商業(yè)活動?？缇畴娚炭s減了貿(mào)易鏈條，拉進(jìn)生產(chǎn)與消費(fèi)兩端的距離，滿足了消費(fèi)者多元化的需求，且在信息交流、成本控制、跨境支付結(jié)算等方面具有較大優(yōu)勢，促進(jìn)全球跨境電商規(guī)模不斷擴(kuò)大，滲透率逐步提升。2024年全球電商收入規(guī)模有望達(dá)到6.3萬億美元，同比增長約9%。

資料來源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理

國際貿(mào)易數(shù)字化進(jìn)程加快，海外消費(fèi)者線上購物需求激增，Shein、TEMU等平臺異軍突起，其打造的直鏈消費(fèi)者，高速反應(yīng)市場變化的運(yùn)營模式，迎合了海外消費(fèi)者日新月異的購物需求，帶動跨境電商小包數(shù)量大幅躍升。2024年全球跨境電商規(guī)模達(dá)到1.98萬億美元，同比維持20%以上增速。

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2017-2022年，全球物流行業(yè)交付的包裹總量實(shí)現(xiàn)翻倍式增長超過1610億件。預(yù)計(jì)2027年全球包裹出貨量將達(dá)到2560億件。物流市場空間廣闊，新興市場成為新的增長極。2023年全球物流支出總額為11.1萬億美元，預(yù)計(jì)2028年將達(dá)到13.8萬億美元，CAGR為4.4%。在所有地區(qū)中，亞洲是全球物流市場中規(guī)模最大及增長最快，且是集中度最低的地區(qū)之一，擁有最具吸引力的增長前景。東南亞跨境電商崛起、政府利好政策及區(qū)域貿(mào)易舉措等因素推動物流市場日益繁榮，在全球供應(yīng)鏈中的重要性不斷擴(kuò)大。預(yù)計(jì)2023-2028年亞洲市場（除中國）的CAGR將達(dá)到6.9%,遠(yuǎn)高于全球增速。

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1999年阿里巴巴國際站成立，標(biāo)志著中國正式進(jìn)入跨境電商領(lǐng)域。此階段，跨境電商平臺主要提供產(chǎn)品信息展示，買賣雙方仍需進(jìn)行線下完成交易結(jié)算環(huán)節(jié)。2001年中國加入WTO，中國制造承接海外品牌商、渠道商的代工訂單不斷增長。貿(mào)易額提高及互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的進(jìn)步驅(qū)動跨境電商流程不斷優(yōu)化，2004年支付寶上線促進(jìn)跨境電商交易、物流規(guī)劃等環(huán)節(jié)逐步轉(zhuǎn)向線上，綜合型跨境電商平臺發(fā)展壯大，此時(shí)跨境電商貿(mào)易仍以B2B為主。中國政府出臺了稅收減免、自貿(mào)協(xié)定、綜試區(qū)擴(kuò)容、海外倉支持等一系列政策為跨境電商和中國品牌出海提供全方位支持。政策主要包括：1）降低成本：稅收優(yōu)惠、出口退稅、零關(guān)稅等直接減輕企業(yè)負(fù)擔(dān)。2）提升效率：通關(guān)便利化、中歐班列物流縮短貿(mào)易周期。3）拓展市場：RCEP、自貿(mào)協(xié)定及產(chǎn)業(yè)帶合作助力企業(yè)開拓新興市場。

我國跨境電商部分政策

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中國制造當(dāng)下正揚(yáng)帆出海，以高產(chǎn)品質(zhì)量及實(shí)惠的價(jià)格深受海外消費(fèi)者青睞，并拉動我國出口規(guī)模持續(xù)創(chuàng)歷史新高。2024年，我國外貿(mào)實(shí)現(xiàn)了總量、增量、質(zhì)量的“三量”齊升。出口規(guī)模首次突破25萬億元，達(dá)到25.45萬億元，同比增長7.1%，連續(xù)8年保持增長，展現(xiàn)出較強(qiáng)的動能和活力。進(jìn)口18.39萬億元，增長2.3%。我國跨境電商業(yè)態(tài)不斷深度演化，規(guī)模不斷增長。

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2024年，我國跨境電商進(jìn)出口2.63萬億元，增長10.8%?？缇畴娚淘凇百u全球”方面潛力進(jìn)一步釋放，同時(shí)在“買全球”方面的優(yōu)勢也在持續(xù)發(fā)揮。自主品牌圈粉無數(shù)，占我國出口比重同比提升0.8個(gè)百分點(diǎn)到了21.8%，國貨潮牌在世界各地刮起了“中國風(fēng)”。

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2013-2024年，我國跨境電商交易規(guī)模中B2C占比持續(xù)提升，電商平臺加速布局跨境業(yè)務(wù)。2023年以來，以中國“四小龍”（速賣通、Shein、TikTok、Temu）為代表的本土跨境電商平臺逆勢崛起。2024年全球購物應(yīng)用下載量Temu排名第一，達(dá)5.5億，Shein、速賣通分列第二、九位。中小企業(yè)和新興品牌能夠通過跨境電商直接面向全球消費(fèi)者，因此電商平臺的快速滲透加速中小企業(yè)出海步伐。截至2024年12月31日，我國跨境電商相關(guān)企業(yè)注冊量達(dá)7990家，已超2023年的6052家，全年注冊量再創(chuàng)新高。

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從跨境電商成本結(jié)構(gòu)來看，物流成本占比僅次于采購成本。因此隨著跨境電商的快速發(fā)展，物流市場規(guī)?？焖僭鲩L。此外，跨境電商需求驅(qū)動“端到端”的全球化物流基礎(chǔ)設(shè)施不斷完善，物流時(shí)效性增強(qiáng)。SHEIN、TEMU、TikTokShop等新興平臺通過數(shù)字化賦能中小企業(yè)，催生"小單快返"新業(yè)態(tài)。

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跨境物流的全鏈路可分為頭程（前端攬收、庫內(nèi)操作、出口通關(guān)）、干線（干線運(yùn)輸）、尾程（境外清關(guān)、中轉(zhuǎn)分揀、海外倉儲、尾程派送、退件處理）等核心環(huán)節(jié)?？缇澄锪骱蠖耍ㄇ尻P(guān)、倉儲、末端配送及增值服務(wù)）具有高附加值，主要源于：1）清關(guān)資質(zhì)壁壘高，各國海關(guān)政策復(fù)雜且動態(tài)調(diào)整，對專業(yè)性及合規(guī)性具有較高要求。2）海外倉建設(shè)資金門檻高；3）尾程配送作為“最后一公里”服務(wù)，直接決定物流效率與客戶體驗(yàn)，對時(shí)效性及本地化運(yùn)營要求高，物流費(fèi)用占比達(dá)50-60%。

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品牌出海與跨境電商催生“直郵專線++海外倉”雙軌制物流。1）國際專線：直郵模式中，國際專線因成本低、時(shí)效快、可追蹤性強(qiáng)等優(yōu)勢快速崛起，2020年市占率達(dá)32%（+12bps），未來或?qū)⒊蔀橹编]模式中最大細(xì)分領(lǐng)域。2）海外倉：相較于直郵，海外倉由于配送時(shí)效高、物流成本低、退換貨便捷、購物體驗(yàn)好，還能提高產(chǎn)品曝光度，符合賣家精細(xì)化、品牌化運(yùn)營需求，因此越來越受跨境電商企業(yè)的青睞。2024年跨境電商物流中海外倉模式占比已超過52%，預(yù)計(jì)全球跨境電商行業(yè)2027年海外倉模式占比將達(dá)到56%左右。

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根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國跨境電商行業(yè)現(xiàn)狀深度研究與發(fā)展前景預(yù)測報(bào)告（2025-2032年）》顯示，跨境物流供應(yīng)鏈中后端價(jià)值量高市場廣闊，國內(nèi)頭部企業(yè)已搶占先發(fā)優(yōu)勢。極兔以東南亞為支點(diǎn)向新興市場拓展，在末端配送環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)履約市場份額提升；順豐通過大規(guī)模自建貨機(jī)機(jī)隊(duì)，鑄就航空運(yùn)力&網(wǎng)絡(luò)壁壘；樂歌通過規(guī)?；越êＭ鈧}，增強(qiáng)盈利能力；菜鳥打造智慧物流，賦能電商生態(tài)。

國內(nèi)主要跨境物流企業(yè)業(yè)務(wù)模式

資料來源：觀研天下數(shù)據(jù)中心整理（zppeng）